資產配置月報》2022年9月

聯準會主席鮑爾與多位官員相繼發表鷹派言論,將市場預期從明年上半年就可能升息,轉變成美國整年利率都可能維持於高點,

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資產配置月報》2022年8月

市場預期聯準會此輪升息終點從6月中的3.9%降至3.3%。投資人認為美國經濟即將衰退,因此提早結束升息並回到寬鬆貨幣政策中,激勵美國股市大漲,但降息的關鍵在…………

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趨勢寶季報》2022第3季:低波動加實質資產對抗股市下跌

由於通貨膨脹率居高不下,市場預期從聯準會將升息但美國經濟依然健康,轉變成聯準會被迫大幅升息且美國經濟很可能步入衰退,造成風險性資產大跌,透過投資組合更能抵擋市場強波動…

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投資季報

2022第3季投資展望》全球股市:資金退潮,投機資產重挫

隨著經濟衰退逼近,目前依舊樂觀的企業獲利預估也會因此下調,而來自企業獲利下降壓力則會成為下半年股市下跌主因。 展望未來,通膨回到合理範圍才是聯準會不再更加鷹派、市場情緒回復關鍵…

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投資季報

2022第3季投資展望》新興市場:新興股市跌出買點

美元轉弱將有利新興股市,參考過往經驗,未來美元轉弱機率較高。若美元指數停止走升,將有利已經大幅下跌的新興市場股市…

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資產配置月報

2022第3季投資展望》債券市場:衰退逼近,公債買進機會浮現

現在正是分批加碼美國公債的好時機;雖然新興市場債券與高收益債券目前殖利率非常誘人,但仍建議等待通膨回落的訊號出現時,再分批加碼…

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資產配置月報》2022年6月

投資人普遍處於過分悲觀的情緒中,且股價已經隱含大量利空因素。我們認為美國經濟依然健康且沒看到經濟衰退的跡象,建議以完整資產配置對抗股市波動並耐心持有…

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資產配置月報》2022年5月

經歷過4月大跌後,投資人情緒已由先前的極度樂觀轉至極度悲觀。此時不該減少美國與已開發國家股市配置權重,應維持已開發國家股票為核心的資產配置,並納入抗通膨債券與實體資產…

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趨勢寶季報》2022第2季:應對市場風險,組合全面升級!

通膨、升息與政策不確定性讓投資市場波動不斷,聰明透過組合式投資更能助你分散風險得好利!台股、元宇宙、配息、ESG永續等最夯投資主題全都包,立即看看…

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資產配置月報

2022第2季投資展望》債券市場:新興債跌出買點?

第四季前風險性債券與公債間利差應不會大幅擴大,相較於受到升息傷害的公債,更看好強勢貨幣計價新興市場債券與非投資等級債券…

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投資季報

2022第2季投資展望》新興市場:流動性緊張,新興市場表現將分化!

由於美國與歐洲復甦速度不同,當全球都面臨收緊貨幣政策的壓力時,歐洲因此陷入停滯性通膨的機率高於美國,仍建議以美國股市為配置核心,並搭配REITs等抗通膨資產…

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投資季報

2022第2季投資展望》全球股市:油價波動大,牽動各類資產

上半年都難以見到通貨膨脹率下降,全球央行都只能被迫收緊貨幣政策來壓低需求與通貨膨脹率。如何平衡通貨膨脹率與失業率將是一大難題,仍建議以美國股市為配置核心,並搭配REITs等抗通膨資產…

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資產配置月報》2022年3月

雖然戰爭、油價與升息來勢洶洶,現在仍不是將資產大幅轉移至防禦型資產的時機。全球股票與美國股票仍是最適合持有標的,同時為因應通膨與滯漲可能性,建議將REITs、抗通膨債券等資產納入配置中…

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資產配置月報》2022年2月

從各項領先指標來看,美國經濟陷入衰退機率極低,每次下跌都是好的買進機會。貨幣政策調整較慢且仍處於觀望模式的歐洲,與美國股市同樣都是核心配置的首選…

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趨勢寶季報》2022第1季:無畏市場震盪,組合式投資風雨生信心!

通膨、升息與政策不確定性讓投資市場波動不斷,聰明透過組合式投資更能助你分散風險得好利!元宇宙、配息、ESG永續等最夯投資主題全都包,立即看看…

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